美国的商业长期护理险发展得并不成功，占整个长期护理市场支付的不到10%的，且近年来的发展趋势是增速持续下降。

2013年，800万人享有美国的商业长期护理险，但新增保单只有32万份，其中至少四分之一与寿险捆绑销售。而另一方面，长期护理险的理赔金额很高，持续时间都很长。2013年有26.4万人获得了理赔，总赔偿金额为66亿美元，平均每个保单的理赔金额为2.5万美元，平均每单理赔的持续时间接近4年 。

造成长期护理险商业化操...

嫁接健康管理服务是互联网渠道在健康保险衍生服务创新上的重要组成部分，但事实上，这种嫁接由于互联网销售模式本身的缺陷很难实现。

首先，互联网渠道由于其功能、特征，适合销售的健康保险大部分是简单、直观、相对标准化的产品，比如定额赔付型的重疾险，意外险，旅行险。这类产品保障的是某一类概率事件，特点是与用户的接触是只有在这一概率事件发生的时候才出现，是极低频的，不存在与用户日常在医疗上的联系。真正拥有日...

互联网保险作为一个快速发展的渠道，受到保险公司、投资机构的追捧。根据中国保险协会发布的《2015年保险市场运行情况分析报告》，2014年人身险互联网保险保费收入为1465.5亿元，相比2011年增长大约141倍，互联网渠道产生的保费在整体人身险保费中的占比从2011年的0.1%上升到2015年的9.2%，是一个很大的飞跃。

不过，在火热的资本操作背后，市场却忽略了一个根本性地问题：健康险如果要作为真正的保障产品，是否与互联网渠道能够...

一、报销型医疗保险的困局

1、报销型医疗保险的现状

2016年中国健康险总保费超过了4000亿元，虽然中国健康险增速明显超过寿险和意外险，但这并不代表商业健康险发展带来了保障上的提升。在保险回归保障的政策指引下，理财型的保险产品将受到严格的限制，2017年商业健康险的增速将明显放缓。

中国健康险市场最主要的产品有两类。一类是定额赔付类产品，主要是重疾险。根据Latitude Health对2015年分析的数据，这...

随着老龄化时代的到来，养老护理行业的发展正在迎来巨大的变革。但由于养老护理行业长期缺乏核心支付方，在一个完全自费的市场很难推动规模化的发展，多小散乱的格局非常明显。而且，长期以来，行业标准和规范非常缺乏，市场处于无序竞争之中。不过由于巨大的老年人口对社会保障的全覆盖产生了很大的挑战，如同医疗行业一样，养老护理行业也迎来了密集的政策推动。随着长期护理险这一主要支付方的进入和各地政府对养老护理服务逐步...

2011年，中国有超过4万家养老服务机构，总床位数达到353万，每千老人有19床位。平均每个机构的床位数是86张床。到2015年，中国的老年人口增长到2.2亿人左右，养老服务机构的数量缩减到2.8万家，共有673万张床位，每千老人有30张床位。未来的目标则是增加到40到50张。同时，养老机构的单店规模持续变大，2015年平均每个机构的床位数达到了240张。

目前市场上的养老服务机构大部分没有成熟的医疗服务能力，主要针对相对健康、不需...

Dexcom是一家在家用糖尿病器械上取得极大突破的医疗器械公司。1999年成立以来，Dexcom一直致力于研发针对个人用户的持续检测血糖CGM（Continuous Glucose Monitoring）的产品。目前已经获得FDA认可并且获得Medicare报销的是Dexcom G5 Mobile CGM，这是一款通过植入皮下的探测器，可以7天连续检测用户血糖变化，将实时数据传送到用户手机端或Dexcom的接收设备上。

Medicare报销这款产品的条件是，用户必须患有I型或II型糖尿病，目...

从本周开始，Latitude Health将陆续发布六篇关于养老产业的分析，涉及养老服务机构、专业护理机构、入家护理、养老地产转型等多个方面，分析的范围包括案例、趋势、数据等。所有分析节选自Latitude Health为LH Insight会员提供的深度行业研究报告《养老市场：机会与挑战并存》。如对报告和LH Insights的会员服务感兴趣或有任何询问，请发送邮件至info@cunfuriiji.com。

在美国所有类型的养老机构中（独立生活、辅助生活、专业护...

从本周开始，Latitude Health将陆续发布六篇关于养老产业的分析，涉及养老服务机构、专业护理机构、入家护理、养老地产转型等多个方面，分析的范围包括案例、趋势、数据等。所有分析节选自Latitude Health为LH Insight会员提供的深度行业研究报告《养老市场：机会与挑战并存》。如对报告和LH Insights的会员服务感兴趣或有任何购买需求，请发送邮件至info@cunfuriiji.com。

2014年，美国养老机构公司Brookdale Senior Living...

伴随着全球主要经济体相继进入老龄化社会，养老服务市场正持续成为热门投资领域。但正如医疗市场一样，养老市场的发展也并非如想象的那样简单，用其他行业的经验和模式来照搬是并不合适的，养老服务市场有其自身的特殊性，要在这一市场获得发展必须尊重行业特性并依此制定战略。

Latitude Health特推出《养老市场：机会与挑战并存》报告，该报告共分为六个部分，前三个部分主要分析市场化程度较高的美国养老市场和政府全面介入的...

随着支付方逐步掌握医改的主动权，医疗监管的方式正日益从重准入转向重监管。这种监管方式的转变一方面提升了政府的管理能力，另一方面也要求市场主体转变思路，重新调整市场策略。

从策略上来看，医疗监管的变革是从支付方式的转变入手的，而这主要是从三个方面来展开的：医保支付方式变革、医疗服务监管和药品支付动态调整。

首先，医保支付方式正在从按项目付费转变为按病种付费为主，按人头付费、按服务单元付费为辅的复合...

美国有超过2000个CCRC社区，居住人数超过60万人。平均每个CCRC社区的床位数大约在300张左右，超过500张床位的CCRC不到10%。CCRC社区中通常60%以上是独立居住单元。值得注意的是，在美国，大部分CCRC——超过80%是非营利性的，大致一半CCRC与教会有联系，获得与教会相关的各类捐赠。

CCRC的收费模式包括两种。一种是入住费模式。用户在入住前缴纳一笔费用，金额在5万美元到100万美元不等。根据条款种类不同用户还需要缴纳不同...

目前的慢病管理服务，尤其是线上服务，严重陷入没有明确支付方的困境。个人用户的支付意愿度很低，Latitude Health在2016年进行的调研显示只有28%的用户愿意为慢病管理付费，且67%的用户的付费意愿低于500元一年。而另一方面，医保的资金压力非常大，部分人口流出地区已经出现医保赤字。未来要医保增加保障程度的压力会很大，医保可能会优先选择最迫切的领域增加保障，比如发病率逐渐增加的大病治疗等。而慢病管理服务由于其效果难...

今年年初，保监会下发文件，加强人身保险监管，积极鼓励发展风险保障型和长期储蓄型业务的保险公司，而对于中短存续期产品季度规模保费收入占当季总规模保费收入比例高于50%的公司，则在一年内不予批准其新设分支机构。无论从政策还是从市场需求层面，未来保险产品回归保障的本质都将是大势所趋，而对于商业保险公司上来说，则需要在产品定位、设计、渠道、用户定位和教育等多方面进行重新布局，这意味着过去以投资回报吸引客户的...

Sequenom是国外基因测序中游企业的代表案例。这家公司的核心业务是无创产前基因检测服务（NIPT），2015年的检测样本数量是18万例，最主流的产品是用于唐氏筛查的MaterniT21。从Sequenom的发展情况来看，NIPT的发展有这样三个特点。

支付方进场压低价格

在美国用于高危产妇唐筛的无创产前检测已经广泛被商业保险和联邦政府保险认可。Sequenom在披露2015年财报的时候曾表示其75%的检测服务是由保险支付的，不过，随着保险支付覆...

目前已经有包括房地产公司和保险公司在内的大资本投入建造CCRC(Continuing Care Retirement Community)社区，不少CCRC建造的目标是自给自足，在这一社区内为用户提供完善的服务，包括从独立生活、辅助生活到专业护理多个层次的需求。

然而，从本质上来看，这些CCRC社区虽然也是社区，但对于老年人来说，意味着离开过去的生活环境，搬到这一社区中，而且这一社区中只有老年人，由此产生了两个问题。第一，老年人还是离开了原来的...

        2017年初，比价平台Castlight Health以1.35亿美元对Jiff进行战略收购，Jiff主要提供一个名为Health Outcomes Marketplace的平台。这一平台为企业员工提供一站式的健康管理，用户可以接入市场上提供的任何可穿戴设备和App，对自己的相关数据、健身和治疗方案进行管理。而企业雇主则根据员工在这一平台上的表现给出一定的激励措施，比如员工可以减少一定的商业医保的自付部分。

目前已经有数十家大公司成为Jiff的客户，最...

近日国务院印发《”十三五”国家老龄事业发展和养老体系建设规划》，其中包括多项对养老产业将产生重大影响的核心点，对于养老机构、居家和社区服务、以及其他相关的养老产业来说，未来可以抓住老龄化进程中的需求与现有产业所无法提供的服务缺口，发展一系列与养老相关的商业模式。规划文件明确了养老的载体是“居家为基础、社区为依托、机构为补充、医养相结合的养老服务”。从这三个层级来看都会产生一定的商业机会。

居家

美国远程影像服务公司vRad（Virtual Radiologic Corporation）是美国最大的远程影像服务公司。2014年年收入1.85亿美元，通过自建超过350人的专业影像学医生团队，为全美50州及国际市场超过2,100家医疗机构提供远程读片服务，年读片量超过500万份。

这家公司2007年纳斯达克上市，当时年收入为8,600万美金，2010年被私募基金Providence Equity Partners 以2.68亿美元收购，同时退市。2015年5月被纽交所上市公司MEDNAX以5亿美元收购...

创新是一个老生常谈的话题，但却常谈常新。一种新的产品或服务能否最终获得一定数量用户的购买，是检验其最终能否获得规模化市场的主要因素，也是检验其是否最终取得阶段性成功的关键。但是在发展的早期，创新能否被市场认可是难以预测的，这就非常考验决策者的能力，但正因为预测的困难，也使得创新本身充满了魅力。

一般来说，创新的表现形态主要集中在两个方面：商业模式和技术变革。但创新的商业化只是市场发展的表面现象，...